תקנות השקעות משותפות בנאמנות (פרטי תשקיף של קרן, מבנהו וצורתו), התש"ע-2009 1 בתוקף סמכותי לפי סעיפים 26(א) ו–(ג) ו–131(א) לחוק השקעות משותפות בנאמנות, התשנ"ד-1994 (להלן - החוק), לפי הצעת הרשות ובאישור ועדת הכספים של הכנסת, אני מתקין תקנות אלה: |
1. |
2. |
3. |
4. |
5. (א) התשקיף יהיה חתום לפי סעיף 30 לחוק; לצד חתימת הנאמן על התשקיף רשאי הוא לציין כי בחתימתו זו הוא מאשר את המידע הנוגע לקרנות להן הוא משמש נאמן בלבד. (ב) בתשקיף יצוינו שמות הדירקטורים של מנהל הקרן שחתמו על התשקיף; נעשתה חתימה בידי אדם שדירקטור הרשה אותו לחתום במקומו על התשקיף - יצוין הדבר, לרבות שם החותם והדירקטור שבשמו חתם. |
6 - 21. |
22. |
23. |
24. תחת הכותרת "מחזיקים במנהל הקרן" יבוא תרשים החזקות במנהל הקרן, שבו יפורטו המחזיקים בו במישרין ובעקיפין, לרבות שיעורי ההחזקה, עד מחזיקים שהם יחידים; חלה על מי מהמחזיקים חובת דיווח לפי חוק ניירות ערך, אין חובה לציין את המחזיקים בו, למעט כאלה המחזיקים למעלה משלושים אחוזים מסוג מסוים של אמצעי שליטה במנהל הקרן, או בשיעור נמוך יותר המקנה שליטה במנהל הקרן; היו בשליטת מחזיק כאמור חברת ניהול השקעות כהגדרתה בסעיף 16(ב) לחוק, נאמן או חבר בורסה, ייכללו אף הם בתרשים ההחזקות. |
25. |
25א. |
25ב. |
25ג. |
26. |
27. (ז) נוסף על מנהל הקרן, מספר חברות ניהול השקעות כמשמעותן בסעיף 16(ב) לחוק, שבהן הוא מכהן כדירקטור ושמותיהן, ואם אינו מכהן בחברות כאמור - יצוין הדבר; (ח) היה דירקטור בן משפחה של דירקטור אחר, של חבר ועדת השקעות, של המנהל הכללי, או של בעל עניין במנהל הקרן - יצוין הדבר; לעניין זה, (3) מספר הדירקטורים שחדלו לכהן בדירקטוריון מנהל הקרן בשנים עשר החודשים שקדמו למועד פרסום התשקיף; הסתיימה כהונתו של דירקטור בנסיבות שיש בהן עניין לציבור - שם הדירקטור, מועד סיום כהונתו ונסיבות סיום הכהונה. |
28. (2) הפרטים המצוינים בתקנה 27(2) בשינויים המחויבים, ובמקום הפרטים המצוינים בתקנה 27(2)(ז) - נוסף על מנהל הקרן, מספר חברות ניהול השקעות כמשמעותן בסעיף 16(ב) לחוק, שבהן הוא מכהן כחבר ועדת השקעות ושמותיהן, ואם אינו מכהן בחברות כאמור - יצוין הדבר; נכלל פרט מהפרטים הנדרשים בתקנה זו במסגרת הגילוי הנדרש לעניין דירקטוריון מנהל הקרן לפי תקנה 27(2), תבוא הפניה לעמוד בתשקיף שבו צוינו הפרטים; (3) מספר חברי ועדת השקעות שחדלו לכהן בוועדת ההשקעות של מנהל הקרן בשנים עשר החודשים שקדמו למועד פרסום התשקיף; הסתיימה כהונתו של חבר ועדת השקעות בנסיבות שיש בהן עניין לציבור - שמו, מועד סיום כהונתו ונסיבות סיום הכהונה. |
29. |
30. (ב) הודעה כי לפי החוק, העסקת מנהל השקעות חיצוני על ידי מנהל הקרן לצורך ניהול תיק ההשקעות של הקרן אינה גורעת מאחריותו של מנהל הקרן והנאמן כלפי בעלי היחידות. |
31. |
32. (א) שמו ושנת לידתו; (ב) המועד שבו החל לשמש כאחראי על מילוי חובות הנאמן ותפקידיו; (ג) אם הוא בעל תואר אקדמי - תוארו האקדמי, התחום שבו ניתן ושם המוסד שהעניק את התואר; (ד) עיסוקיו העיקריים בחמש השנים האחרונות ועיסוקיו הנוכחיים הנוספים, התאגידים או המוסדות שהועסק בהם בשנים האמורות, ותקופת כל עיסוק כאמור - החודש והשנה של תחילת כל תקופה והחודש והשנה של סיומה; |
33. |
34. (4) הצהרת מנהל הקרן כי למיטב ידיעתו ובדיקתו, עומד המבקר בתנאים הקבועים בסעיפים 3(א) ו–8 לחוק הביקורת הפנימית, התשנ"ב-1992; (5) מועד תחילת כהונתו כמבקר פנימי של מנהל הקרן; (6) היו למבקר הפנימי קשרים מהותיים, עסקיים או אחרים עם מנהל הקרן, אדם השולט במנהל הקרן או חברה בשליטת אדם כאמור, יצוינו קשרים אלה והאם יש בהם כדי ליצור ניגוד עניינים עם תפקידו כמבקר פנימי; כיהן האדם כמבקר פנימי בחברה השולטת במנהל הקרן או בחברה בשליטת חברה כאמור -גם שם החברה שבה הוא מכהן כאמור; (7) היקף העסקת המבקר הפנימי לפי מספר שעות עבודה בשנה ומידת גמישותו; לא נקבע היקף העסקת המבקר הפנימי לפי מספר שעות עבודה בשנה - יפורטו דרך תגמולו של המבקר וגובה התגמול; (8) זהות הגורם המאשר את תכנית עבודתו של המבקר ותפקידו; (9) אישור הדירקטוריון לכך שהיקף, אופי ורציפות פעילות המבקר ותכנית עבודתו הם סבירים בנסיבות העניין וכי יש בהם כדי להגשים את מטרות הביקורת הפנימית במנהל הקרן; (10) המועדים שבהם הוגשו דוחות המבקר הפנימי בשנת התשקיף ובשנה שקדמה לה והמועדים שבהם התקיים דיון בדירקטוריון בממצאי המבקר הפנימי בתקופה זו. |
35. |
36. |
37. (1) קיבלו מנהל הקרן, הנאמן או מנהל ההשקעות החיצוני, בתקופת שלושים ושישה החודשים שקדמו לתאריך פרסום התשקיף, דרישה לתשלום עיצום כספי לפי סעיף 114 לחוק או לפי סעיף 38א לחוק הסדרת העיסוק, יפורטו תחת הכותרת "עיצום כספי" סעיף ההפרה שבשלה הוטל העיצום ומהות ההפרה, ויצוין תאריך הדרישה; הוגש ערעור על דרישת העיצום ובית המשפט טרם פסק בערעור, יצוין הדבר; הוראות פסקה זו אינן חלות על מי שהגיש ערעור על דרישת העיצום ובית המשפט ביטל את הקנס; (1א) החליט המותב לפי סעיף 52נא לחוק ניירות ערך כי מנהל הקרן, הנאמן, מנהל ההשקעות החיצוני, נושא משרה באחד מהם, בעל שליטה באחד מהם או נושא משרה בו - ביצע הפרה מינהלית בתקופת שלושים ושישה החודשים שקדמו לתאריך פרסום התשקיף, יפורטו תחת הכותרת "אכיפה מינהלית" סעיף ההפרה לפי סעיף 97א(א) לחוק או לפי סעיף 38ו לחוק הסדרת העיסוק, מהות ההפרה ותמצית החלטת המותב כאמור בסעיף זה; הוגשה עתירה מינהלית מכוח סעיף 42ה(א)(1) לחוק בתי המשפט [נוסח משולב], התשמ"ד-1984, נגד החלטת המותב כאמור ובית המשפט טרם פסק בה, יצוין הדבר; הוראות פסקה זו אינן חלות אם בית המשפט שדן בערעור החלטת המותב, ביטל אותה; (1ב) התקשרו יושב ראש הרשות או פרקליט מחוז בהסדר עם מנהל הקרן, הנאמן, מנהל ההשקעות החיצוני או נושא משרה באחד מהם לפי סעיף 128ב לחוק, יתוארו דבר ההתקשרות בהסדר ותוכן ההסדר, אלא אם כן החליט יושב ראש הרשות שלא לפרסם את דבר ההתקשרות לפי סעיף 54ג(ב) לחוק ניירות ערך; (2) תלויה ועומדת נגד מנהל הקרן, הנאמן או מנהל ההשקעות החיצוני תובענה שאושרה על ידיבית המשפט כתובענה ייצוגית, יתואר בתמצית תחת הכותרת "תובענה ייצוגית", מי שנגדו הוגשה התובענה הייצוגית והעניין שבשלו הוגשה; (3) ניתן בתקופת שלושים ושישה החודשים שקדמו לתאריך פרסום התשקיף, פסק דין לטובת בעלי יחידות בתובענה ייצוגית שהוגשה נגד מנהל הקרן, הנאמן או מנהל ההשקעות החיצוני, תחת הכותרת "פסק דין בתובענה ייצוגית" יצוין מי שנגדו הוגשה התובענה הייצוגית, יתואר העניין שבשלו הוגשה התובענה הייצוגית, ותובא תמציתו של פסק הדין בלא הנימוקים; (4) הוגש כתב אישום בעבירה לפי סעיף 9א לחוק, נגד מנהל הקרן, הנאמן, נושא משרה באחד מהם, בעל שליטה באחד מהם או נושא משרה בו, חברה שמונתה לבצע תפקיד מתפקידי מנהל הקרן או מתפקידי הנאמן או נושא משרה בהן, מי שמשתתף בניהול השקעות בקרן או יועץ חיצוני למנהל הקרן, ובית המשפט טרם הכריע את דינו, יצוינו תחת הכותרת "הגשת כתב אישום", שמו ותפקידו של מי שנגדו הוגש כתב האישום ואם הוא העובד הממונה על מילוי חובות הנאמן ותפקידיו לפי סעיף 78 לחוק, תאריך הגשת כתב האישום ומהות העבירה שבה הוא מואשם, ויובאו בתמצית העובדות העיקריות הנטענות בכתב האישום; הוראות פסקה זו אינן חלות אם מי שהוגש נגדו כתב אישום, זוכה, והוגש בעניינו פסק דין חלוט; (5) הורשע מי מהמנויים בפסקה (4) בעבירה המפורטת בסעיף 9א לחוק, תחת הכותרת "הרשעה" יצוין הדבר, תוך ציון תאריך ההרשעה, שמו של האדם שהורשע ותפקידו ואם הוא העובד הממונה על מילוי חובות הנאמן ותפקידיו לפי סעיף 78 לחוק, ויובאו בתמצית העובדות העיקריות שנקבעו בפסק הדין; ניתן גזר דין בגין ההרשעה, יצוין גם גזר הדין והתאריך שבו ניתן; (6) זוכה מי מהמנויים בפסקה (4) מעבירה, רשאי מנהל הקרן לציין עובדה זו, תוך ציון תאריך פסק הדין, שמו של האדם שזוכה, תפקידו ואם הוא העובד הממונה על מילוי חובות הנאמן ותפקידיו לפי סעיף 78 לחוק, והעבירה שממנה זוכה. (ב) לעניין תקנה זו - |
38. |
39. |
40. |
41. |
42. תחת הכותרת "הנחות מהוספה או תשלומים המוצעים בקשר עם רכישה, פדיון, מכירה או החזקה של יחידות", לגבי כל הקרנות שבניהול מנהל קרן, יפורטו הנחות מהוספה או תשלומים המוצעים לבעל יחידה בקשר עם רכישה, פדיון, מכירה או החזקה של יחידות, כאמור בסעיף 82(א) לחוק, אם ישנם כאלה, בציון שמות הקרנות והתנאי או התנאים שבהתקיימם הם ניתנים, ככל שקיימים תנאים כאלה. |
43. |
44. תחת הכותרת "הצבעה באסיפת מחזיקים" יפרט מנהל הקרן את עיקרי תהליך גיבוש אופן ההצבעה שלו בהצעות החלטה המובאות לאישור אסיפת מחזיקים לפי סעיף 77 לחוק, לרבות הליכי הבדיקה לצורך גיבוש עמדה לגבי הצעות ההחלטה, לרבות לעניין ההצעות שלגביהן קיים חשש לניגוד עניינים, וכן לעניין הסתייעות בגורם חיצוני מקצועי והיקפה. |
45. |
45א. |
45ב. |
45ג. (10) אם מנהל השקעות חיצוני מנהל תיק השקעות של קרן - הכותרת "מנהל השקעות חיצוני לניהול תיק ההשקעות של הקרן", ושם מנהל ההשקעות החיצוני של הקרן ההודעה כי העובדה שמנהל השקעות חיצוני מנהל הקרן לצורך ניהול תיק השקעות של קרן, אינה גורעת לפי החוק מאחריותו של מנהל הקרן והנאמן כלפי בעלי היחידות; הסתיימה התקשרות עם מנהל השקעות חיצוני בשנים עשר החודשים שקדמו למועד פרסום תשקיף הקרן החדשה - בהערת שוליים יצוינו שמו ומועד סיום ההתקשרות עמו; (11) הכותרת "פרטי ההצעה לציבור" וכן הפרטים האלה: (א) בתשקיף קרן פתוחה חדשה - (1) הודעה על הצעת היחידות בציון התקופה שבה הן מוצעות לפי תקופת התשקיף וימי המסחר של הקרן; (2) שיעור ההוספה שתשולם או שתנוכה; (3) הכותרת "השעה הייעודה להגשת הזמנות" והשעה הייעודה; (4) אם מספר היחידות המוצעות מוגבל - תבוא כותרת "הגבלת מספר יחידות הקרן", בציון ההגבלה ומספר היחידות שבמחזור; (5) המילים "המטבע שבו נקובות יחידות הקרן", המטבע שבו נקובות יחידות הקרן והערך הנקוב שלהן; (ב) בתשקיף קרן סגורה - (1) הודעה על הצעת היחידות ומספר היחידות המרבי שיוצעו לציבור, בציון התקופה שבה הן מוצעות וימי המסחר של הקרן; (2) נקבעו תנאים להגשת הצעות לרכישת היחידות - יצוין הדבר ויפורטו תנאים אלה; (3) אם היחידות מוצעות בדרך של מכרז - יצוין הדבר, יפורטו התנאים להזמנת היחידות במכרז והאופן להזמנתן, לרבות המקומות שבהם ניתן להזמינן; (4) שיעור ההוספה שתשולם או שתנוכה; (5) המילים "המטבע שבו נקובות יחידות הקרן", המטבע שבו נקובות יחידות הקרן והערך הנקוב שלהן; (6) תחת הכותרת "חיתום", הפרטים האלה: (א) אם ההנפקה מובטחת בחיתום אם לאו; (ב) אם ההנפקה מובטחת בחיתום - שמו של החתם, אם ההתחייבות החיתומית היא לרכישת כל היחידות שהוצעו או חלקן, המחיר שבו התחייב לרכשן והעמלות והתשלומים האחרים שהמציע התחייב לשלם לפי ההסכם בינו לבין החתם או בקשר עם ביצוע הסכם כאמור; אם ההתחייבות לרכישת חלק מהיחידות כאמור - שיעור ההנפקה המובטח בחיתום; נקבע להצעה חתם מתמחר - הודעה כי נקבע להצעה חתם מתמחר, בציון שמו; לעניין זה, "התחייבות חיתומית", "חתם" ו"חתם מתמחר" - כהגדרתם בחוק ניירות ערך, בשינויים המחויבים; (7) הנסיבות שבהתקיימן תבוטל ההצעה; (8) הודעה באיזה אופן יקצה מנהל הקרן יחידות אם ביום מסחר כלשהו במהלך התקופה להגשת בקשות לרכישת יחידות הקרן יעלה מספר היחידות, שבקשות לרכישתן הוגשו, על מספרן המרבי של היחידות המוצעות; (12) אם תקופת קיום הקרן מוגבלת - תחת הכותרת "תקופת קיום הקרן", יצוין הדבר, וכן תקופת קיום הקרן והודעה כי עם סיום התקופה תפורק הקרן; (13) הכותרת "מטרת הקרן" ותיאור תמציתי של המטרה שאליה שואף מנהל הקרן להגיע בניהול ההשקעות של הקרן, בהתחשב בנכס הייחוס שלה; (14) הכותרת "הדרך להשגת המטרה - מדיניות ההשקעות של הקרן", ומדיניות ההשקעות של הקרן, לרבות לעניינים אלה: (א) הנכסים שמנהל הקרן מתחייב כי הקרן תהיה חשופה אליהם וכן נכסים שמנהל הקרן מתחייב שהקרן לא תהיה חשופה אליהם, והשיעורים המזעריים והמרביים, אם נקבעו; (ב) אם הקרן מוגבלת או בלתי מוגבלת בניירות ערך חוץ; (ג) הדרך שבה הקרן תנוהל - אם מנהל הקרן מתעתד לנהלה בדרך מיוחדת; (15) למעט בקרן גמישה, הכותרת "נכס הייחוס של הקרן" ו"נכס הייחוס של הקרן"; בהערת שוליים יבוא "נכס הייחוס של הקרן הוא מדד או נכס, שלהערכת מנהל הקרן צפוי כי לשינויים בו או בערכו, בהתאמה, תהיה ההשפעה הגדולה ביותר על תשואתה של הקרן"; (16) הכותרת "פרופיל החשיפה", פרופיל החשיפה של הקרן, שיעור החשיפה המרבי של הקרן למניות ולמטבע חוץ כעולה מפרופיל החשיפה, ובהערת שוליים יבוא "פרופיל החשיפה של הקרן הוא צירוף של שני תווים המייצגים את שיעור החשיפה המרבי של הקרן למניות (בסולם דרגות המורכב מהמספרים 0 עד 6) ולמטבע חוץ (בסולם דרגות המורכב מהספרה 0 והאותיות A עד F ); אם הספרה או האות בסולם גבוהים יותר החשיפה המרבית גבוהה יותר"; (17) הכותרת "גורמי סיכון ייחודיים להשקעות הקרן ולאופן ניהולה" גורמי הסיכון הייחודיים להשקעות הקרן, כפי שעולים ממדיניות ההשקעות של הקרן, ממאפייני נכסיה והשווקים שבהם נסחרים הנכסים או מאופן ניהול השקעות הקרן; לעניין זה, "סיכון", למעט לעניין אופן ניהול השקעות הקרן - לגבי סיכון המאפיין את הנכס העולה מהכותרת הראשית שתחתה מסווגת הקרן; לא ניתן להסיק מהו הנכס העולה מהכותרת הראשית, יימדד הסיכון לעומת הסיכון המאפיין את הנכסים העולים מהכותרות המשניות המאופיינות באמצעות אותה כותרת ראשית; לעניין זה, "נכס העולה מכותרת ראשית או משנית" - מדד או נכס, שלהערכת מנהל הקרן צפוי כי לשינויים בו או בערכו, בהתאמה, תהיה ההשפעה הגדולה ביותר על תשואתן של קרנות שעשויות להיות מסווגות תחת כותרת זו. |
45ד. |
45ה. |
45ו. |
45ז. |
45ח. (1) בתשקיף של קרן פתוחה חדשה יבוא "הזמנות ליחידות או הוראות לפדיון יחידות ניתן להגיש אצל כל אחד מחברי הבורסה; הזמנה ליחידה או הוראה לפדיון שתוגש עד השעה הייעודה של יום מסחר, שהוא גם יום שבו ניתן להציע יחידות או לפדותן, תבוצע באותו יום ותסלק לפי כללים שקבעה הבורסה לפי סעיף 46 לחוק ניירות ערך; הזמנה או הוראה שתוגש ביום מסחר לאחר השעה הייעודה, או תוגש ביום שאינו יום מסחר, תבוצע ביום המסחר הראשון לאחר היום שבו הוגשה ותסלק בהתאם לכללים שקבעה הבורסה; חברי הבורסה יהיו אחראים וחייבים לתשלום מלוא התמורה בשל הזמנות שהוגשו באמצעותם ונענו; כל הזמנה תיחשב כהתחייבות בלתי חוזרת של המזמין לקבל את כל היחידות שיוקצו לו לפי הזמנתו, בין אם בקשתו תתקבל במלואה ובין אם תתקבל רק בחלקה; חברי בורסה עשויים לגבות עמלה בשל מכירת היחידות או פדיונן"; נקבעה לקרן יותר משעה ייעודה אחת - יבוא האמור מעלה, בשינויים המחויבים; (2) בתשקיף של קרן סגורה חדשה יצוינו כל אלה: (א) האם יחידות הקרן ניתנות לפדיון אם לאו ומועדי הפדיון של יחידות הקרן; אם פדיון היחידות מותנה במתן הודעה מוקדמת של בעל יחידה - יצוין הדבר והמועד למתן ההודעה המוקדמת שעל בעל יחידה לתת לצורך פדיון יחידות הקרן; (ב) אם פדיון היחידות מוגבל למספר מרבי של יחידות בידי כל בעל יחידה - יצוין הדבר והמספר המרבי של יחידות לפדיון; (ג) המילים "הזמנות ליחידות או הוראות לפדיון יחידות, בקרן שיחידותיה ניתנות לפדיון, ניתן להגיש אצל כל אחד מחברי הבורסה; הזמנות לרכישת היחידות המוצעות יוגשו בתקופה להגשת בקשות לרכישת היחידות המוצעות, כפי שמפורטת בתשקיף; חבר הבורסה יהיה אחראי וחייב לתשלום מלוא התמורה בשל הזמנות שהוגשו באמצעותו ונענו; כל הזמנה תיחשב כהתחייבות בלתי חוזרת של המזמין לקבל את כל היחידות שיוקצו לו לפי הזמנתו, בין אם בקשתו תתקבל במלואה ובין אם תתקבל רק בחלקה; חבר בורסה עשוי לגבות עמלה בשל מכירת היחידות או פדיונן." |
45ט. |
46. תקנות ניירות ערך (פרטי תשקיף של קרן להשקעות בנאמנות, מבנהו וצורתו), התש"ל-1969 - בטלות. |
47. |
48. |